Banka grupe Analiza finansijskih tržišta Sektor Trezora DNEVNI IZVEŠTAJ petak, 1. april 2016 Pregled kurseva 12 EUR/RSD EUR mn 80 Valutni par EUR/RSD USD/RSD CHF/RSD GBP/RSD Zvanični srednji kurs dinara Prethodna Promena YTD 122.887 122.938-0.06% -1.0% 9.0960 9.167-0.0% 1.93% 112.7082 112.8120-0.09% -0.16% 1.302 1.2901 0.03% 6.3% 123 122 121 120 119 118 70 60 0 0 20 0 Ukupan obim medjubankarske trgovine evrom zaključno sa spot valutom obavljene na dan 1.0.2016. do 12: časova iznosio 39,9 mln evra, prosečni ponderisani kurs iz te trgovine 122,8788 za 1 evro. Promet na MDT Valutni par EUR/USD EUR/CHF EUR/GBP GBP/USD USD/JPY Međunarodno tržište Prethodna Promena YTD 1.1268 1.127-0.0% -3.7% 1.0892 1.0901-0.09% -0.09% 0.7961 0.7937 0.29% 3.9% 1.1 1.20-0.3% 9.00% 9.0 9.3 0.0% -8.01% EUR/USD 1.1 1.1 1.13 1.12 1.11 1.1 Ekonomski indikatori za tekući dan: Vreme Zemlja/ Region Naziv indikatora Period Prethodna Projekcija 1:1 Industrijska proizvodnja Mart -0.% -0.1% 16:00 Mičigen Univ. Sentiment April P 91 92 1.09 1.08 Tržište novca Kamatne stope NBS Referentna stopa.2% Sledeća odluka 17..2016 Depozitna olakšica 2.0% Kreditna olakšica 6.00% Repo operacije (7 dana) 2.3% RSD kamatne stope Referentna stopa NBS Beonia Belibor 3M 9 8 7 6 BEONIA BELIBOR1M BELIBOR3M BELIBOR 6M Međubankarsko tržište - Srbija Prethodna Promena (bps) 2.% 2.% 0.00 3.12% 3.12% 0.00 3.28% 3.% -0.02 3.6% 3.6% 0.00 3 2 Izvor: Reuters Evrozona (ECB) (Fed) Ujedinjeno kraljevstvo (BOE) Švajcarska (SNB) Kamatne stope centralnih banaka 0.00% 0.0% 0.0% -0.7% Sledeća odluka 21..2016 27..2016 EUR kamatne stope ECB main rate Euribor 3M 0.3 0.2 0.1 0, EBF EONIA EURIBOR1M EURIBOR3M EURIBOR6M Napomena: Poslednje dostupne vrednosti su od pre 2 dana Međubankarsko tržište - Evropa 1..2016 13..2016 Promena (bps) -0.30% -0.337% -0.003-0.32% -0.32% 0.000-0.21% -0.29% -0.002-0.138% -0.138% 0.000 Izvori: ECB, EBF -0.1-0.2-0.3 Libor 1M (USD) Libor 3M (USD) Libor 6M (USD) Libor 1M (CHF) Libor 3M (CHF) Libor 6M (CHF) Izvori: ICE, Bloomberg Libor kamatne stope Kamatni Swap Prethodna Promena (bps) Prethodna Promena (bps) 0.36% 0.33% 0.003 EURIBOR ISDA 3Y FIXING -0.13% -0.13% 0.001 0.633% 0.628% 0.00 EURIBOR ISDA Y FIXING 0.008% 0.012% -0.00 0.902% 0.899% 0.003 EURIBOR ISDA Y FIXING 0.% 0.6% -0.012-0.779% -0.779% 0.000 USD ISDA 3Y FIXING 0.963% 0.92% 0.021-0.72% -0.72% 0.000 USD ISDA Y FIXING 1.199% 1.173% 0.026-0.66% -0.66% 0.000 USD ISDA Y FIXING 1.66% 1.628% 0.018 Izvori: IBA, Bloomberg
apr.1 maj.1 jun.1 jul.1 avg.1 sep.1 okt.1 nov.1 dec.1 jan.16 feb.16 mar.16 Tržište državnih hartija od vrednosti Kretanje stopa na primarnim aukcijama državnih hartija u RSD 2013-danas Izvor: Upava za javni dug Ročnost 3 meseca 6 meseci 3 nedelje 2 godine 3 godine godina 7 godina godina 2 meseca amortizacione Državne hartije od vrednosti RSD Datum Prethodna 0.02.2016 2.7% 2.79% 03.03.2016 3.2% 3.2% 1.03.2016.01%.09%.03.2016.9%.9% 18.02.2016.9% 6.9% 20..201 6.0%.80% 2.03.201.7% 12.3% 21..201 12.99% 11.02.2016 Ref. stopa NBS + 0.% Ref. stopa NBS + 0.7% 1. 12.. 8. 6.. 2. 3y 3m 3w 6m NBS key rate y y Izvor: Uprava za javni dug Planirane aukcije državnih hartija u tekućoj nedelji Datum Instrument Valuta Iznos bps JP Morgan EMBI Srbija 0 00 A2016 Obveznice stare devizne štednje Cena Prethodna Prinos 99.28 99.27.8% 30 0 Izvor: Belex 20 Državne hartije od vrednosti EUR Ročnost Datum Prethodna 3 nedelje 1.03.2016 1.0% 1.19% 10 2 godine 2.03.2016 1.0% 1.7% 3 godine 03.02.2016 3.2% 3.0% godina 22.03.2016 3.%.00% godina 0.12.201.0%.0%, JPMorgan Izvor: Uprava za javni dug 200 Izvori: Ministarstvo finansija, Banca Intesa Izgledi datum Kreditni rejting Srbije Prinosi na Evro-obveznice Republike Srbije (USD) Moody's S&P Fitch Prethodna UST spred B1 BB- B+ Serbia y 2017 3.021% 3.038% 2.07% Pozitivni Stabilni Pozitivni Serbia y 2018 3.668% 3.66% 2.79% 18.3.2016 1.1.2016 18.12.201 Serbia 7y 2020.12%.11% 3.08% Serbia y 2021.6%.7% 3.298% Serbia 20y 202 6.2% 6.232% Evroobveznica Republike Srbije 2021 117 116 Cena Prinos (desna skala).9.8 11.7 11.6. 113. 112.3 111 1.2.1 2
Tržište akcija SRBIJA prethodnog dana Promena Promena indeksa u tekućoj godini Belex 1 Belex line Promet 611.89 1,31.28 96,902,72 Din. 7,701,287 612.7 1,3.7 383,90,8 Din. 3,12,06-0.1% -0.2% 16.63% 16.% -.00% -2.8% Izvor: Beogradska berza Racia P / B P / E Belex1 0,66 11,81 800 BELEX1 Belex line 70 700 1,00 60 1,200 0 00 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 1,000 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 Dnevna promena kompanija iz Belexa1 3.83% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.01% 0.% 0.3% -0.66% -0.22% -0.12% -3.67% AIKB NIIS AERO IMLK GMON KMBN FITO JESV ALFA TGAS ENHL MTLC SJPT Najtrgovanije akcije na Beogradskoj berzi prethodnog dana Kompanija Simbol Cena RSD Promet u Dnevna Nedeljna RSD promena promena P/BV P/E ROE SOJAPROTEIN AD SJPT 89,006,00 3.62% 1.39% 1.23 9.78 2.3 NIS AD NOVI NIIS 601 2,121, -0.60% 0.1% #N/A N/A #N/A N/A #N/A N/A AIK BANKA AD AIKB 1,731 806,66-3.67% 0.70% 0.32 12.77 2. METALAC AD GORNJI MILANOVAC MTLC 2,1 33,670 0.3% 0.3% 0.86.80 7.98 IMLEK AD IMLK,203 260,10-0.11% 0.06%.07 18.1 21.78 LUCIC PRIGREVICA AD NOVI SJPR 00 23,000 0.00% 0.00% 0.1.08 2.36 MESSER TEHNOGAS AD TGAS 8,01 168,020 0.01% -2.67% 0.72 16..23 IMPOL SEVAL AD SEVOJNO IMPL 1,76 13,172 1.32% 11.31% 0.60 6.20.27 BAMBI AD POZAREVAC BMBI 7,000 9,000 0.00% -1.88% 3.1.2 36.77 AERODROM NIKOLA TESLA AD BEO AERO 901 92,803-0.20% -2.96% 1.2 9.0 1.2 TRGOPROMET AD SUBOTICA TRGOM 0 68,200 0.00% -6.08% 0. 1.88 3.92 ENERGOPROJEKT HOLDING AD BE ENHL 1,012,0 0.09% -3.12% 1.31 266.70 0.3 Izvor: Belex Tržišna kapitalizacija 13,316,98,6 Din. 97,999,0,00 Din. 1,31,987,87 Din. 2,602,020,000 Din. 2,8,3,97 Din. 38,98,000 Din. 8,708,963,88 Din. 1,6,233,2 Din. 1,988,272,000 Din.,89,70,30 Din. 92,26,880 Din. 11,062,67,0 Din. Srbija vs. Nemačka: Koliko su važne jedna drugoj? - Delegacija nemačke privrede u Srbiji, Nemačko-srpsko privredno udruženje i odeljenje DEinternational postaće zvanično Nemačkosrpska privredna komora. Predsednik DSW-a Ronald Zelinger izjavio je ovim povodom da osnivanje međudržavne komore predstavlja temelj za nove investicije i da će privrednici u Nemačkoj to "prepoznati kao završni akt u stvaranju trajnih ekonomskih odnosa". To znači da su obe vlade, i srpska i nemačka, voljne da se formalizuju privredno - poslovni odnosi, rekao je Zelinger i dodao da je to prva komora osnovana bilateralnim aktom. Podsetio je da je Nemačka druga zemlja po obimu trgovine sa Srbijom i da u našoj zemlji posluje 30 nemačkih investitora. "Trgovinska razmena je duplirana od 20. godine. Nemacke kompanije vec su uložile 1, 8 milijardi evra u Srbiji i doprinele otvaranju.000 radnih mesta", istakao je Zelinger, dodajući da ima puno kompanija koje su zainteresovane za ulaganje u Srbiji. Na pitanje šta srpska vlada može da učini da privuče kompanije iz Nemačke, on je ocenio da "srpska vlada već puno čini da privuče investitore u Srbiju". (Izvor: B92) Davenport: EU očekuje odgovore o Železari - Šef Delegacije EU u Srbiji Majkl Davenport izjavio je da Evropska komisija vodi razgovore sa Srbijom o planovima za prodaju Železare Smederevo. EU, kako je rekao, sada očekuje neke odgovore od srpskih vlasti. On je novinarima posle radnog ručka u organizaciji Američke privredne komore rekao da su u Briselu pre dva dana održani razgovori o Železari. "Mislim da je delegacija Srbije predstavila svoje planove za Železaru i da su predstavnici Evropske komisije postavili neka pitanja u vezi sa tim planom", rekao je Davenport. Na pitanje kako Evropska komisija gleda na korišćenje državne pomoći, i da li njen stav može da utiče na sklapanje ugovora o Železari, Davenport je rekao da se od srpskih vlasti očekuju neki "konkretni odgovori". "U pitanju jeste državna pomoć i mislim da ćemo imati još kontakata, ne znam tačno kada", rekao je šef Delegacije EU u Srbiji. Vlada Srbije je. aprila prihvatila ponudu kineske firme Hestil za kupovinu Železare za 6 miliona evra, a potpisivanje ugovora se očekuje u ponedeljak, 18. aprila, ako se EU saglasi s tom transakcijom. (Izvor: B92) Austrija veoma zainteresovana za srpsko trzište - Austrijski privrednici veoma su zainteresovani za poslovanje i ulaganje u Srbiji, što najbolje pokazuje činjenica da je u Beograd doputovala do sada najbrojnija delegacija privrednika iz austrijske pokrajine Koruška. Predstavnica Privredne komore Austrije (WKO) u Beogradu Erika Teoman-Brener ukazala je da se trenutno predstavnici 20 kompanija iz Koruške nalazi u Srbiji, kako bi se upoznalo sa privredom te zemlje i upoznali biznis-partnere. "Austrijski privrednici su veoma zaonteresovani za tržište Srbije, što pokazuje i činjenica da je ovo najveća delegaciju koju je Privredna komora pokrajine Koruška ikada poslala u posetu nekoj zemlji. To pokazuje da je Srbija veoma interesantno tržište za naše kompanije", kazala je ona. Teoman-Brener ističe da posle trodnevne posete austrijski privrednici trebalo bi da imaju dobro znanje o potencijalima Srbije. Privredna komora Srbije (PKS) i Privredna komora Austrija u saradnji sa Trgovinskim odeljenjem pri Ambasadi Austrije u Srbiji organizovali su danas poslovni susret srpskih i austrijskih privrednika. Potpredsednik PKS Miroslav Miletić rekao je da su razgovoris a predstavnicima privrede Koruške veoma važni i intesantni, dodajući da je to jedan od najznačajnijih regiona koji se graniči sa Slovenijom. On je preneo da su u delegaciji predstavnici kompanija iz različitih sektora, od mašinske industrije, pa sve do industrije medicinskih suplemenata. Prema njegovim rečima austrijski privrednici su veoma interesantni za srpske kompanije koji bi mogli biti dobavljači i partneri, jer naše dve zemlje imaju dugu tradiciju ekonomske saradnje. (Izvor: Tanjug) 3
REGION Indeks Crobex SBITOP SOFIX BET DJ Stoxx Balkan 0 Zemlja/Regija Hrvatska Slovenija Bugarska Rumunija Balkan 1,661.2 716.61 3.60 6,726.6 387.8 prethodnog dana 1,68.9 716.31 37.9 6,731.98 386.86 Promena (%) 0.1% 0.0% -0.3% -0.08% 0.19% Promena u tekućoj godini (%) -1.68% 2.9% -.9% -3.97% -1.96% 2,000 CROBEX 1,90 1,900 1,80 1,800 crobex 1,70 1,700 1,60 1,0 1,00 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 900 SBITOP 80 800 70 sbi20 700 60 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 60 SOFIX 8,000 BET 7,00 0 sofix 7,000 bet-c 00 0 6,00 00 6,000 30 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16,00 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 DJ Stoxx Balkan 0 00 dj balkan 00 0 apr.1 jun.1 avg.1 okt.1 dec.1 feb.1 apr.1 jun.1 avg.1 okt.1 dec.1 feb.16 apr.16 Poslednje stvar koja je potrebna Grčkoj - Poslednja stvar koja je Grčkoj potrebna, jeste da se odlaže rešavanja problema, izjavila je direktorka Međunarodnog monetarnog fonda Kristin Lagard. Lagard je dodala da ta zemlja, ali i kreditori, moraju da reaguju brzo. "Poslednja stvar koja je Grčkoj postrebna jeste da se problem odlaže, i tu se slažem potpuno da svi moraju da se kreću brzo", rekla je Lagard na konferenciji tokom prolećnog zasedanja MMF-a i Svetske banke u Vašingtonu. Ona je rekla da je MMF uvek bio konkretan kad je reč o toj zemlji, a to je da je cilj stabilnost, održivost ekonomije, i na kraju, naravno, suverenitet Grčke. "Da bi se to postiglo, moraju brojevi da budu realistični, a mere održive. I to se odnosi na prirodu mera, cenu duga za zemlju... Program sa Grčkom mora da stoji na dve noge, ali sve to mora da bude realistično i održivo. Mi svakako radimo sve što možemo da pomognemo u ponekad veoma teškim uslovima", poručila je Lagard. (Izvor: B92) Inflacija u evrozoni u martu 0 odsto - Inflacija na godišnjem nivou u evrozoni bila je nepromenjena u martu, pokazuju najnoviji podaci koje je objavila statistička služba EU. Cene u martu nisu dalje padale kako je ranije procenjeno, ali nisu ni rasle, tako da je inflacija bila nula odsto. Prema prvobitnoj proceni, inflacija je u martu bila minus 0,1 odsto, a u februaru minus 0,2 odsto, dok je cilj Evropske centralne banke nešto ispod dva odsto. Eurostat je saopštio da su najveći doprinos inflaciji dali restorani i kafići, dok su najveći negativan uticaj imale cene gasa. Stopa osnovne inflacije, kada se ne računaju nestabilne cene hrane, alkohola, duvana i energenata, ostala je nepromenjena na jedan odsto. (Izvor: B92)
SVET Indeks Dow Jones Industrial S&P 00 NASDAQ DAX FTSE Dow Jones Stoxx Nikkei 22 Zemlja/Region prethodnog dana 17,926.3 17,908.28 2,082.78 2,082.2,9.89,97.2 Nemačka,093.6,026. Engleska 6,36. 6,362.89 EU 33.99 33.06 Japan 16,911.0 16,381.22 Promena (%) 0.% 0.02% -0.03% 0.67% 0.03% 0.27% 3.23% Promena u tekućoj godini(%) 1.83% 0.9% -2.37% -6.0% 1.69% -6.% -11.1% Dow Jones Industrial 19,000 18,00 18,000 17,00 17,000 16,00 16,000 1,00 dow jones 1,000 1,00 1,000 13,00 12,00 12,000 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 S&P 00 2,200 2,0 2,000 s&p 1,900 1,800 1,700 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16,00 NASDAQ Composite DAX,200,000,800 nasdaq 12,000 11,000 dax,,00,000,200,000 3,800 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 9,000 8,000 apr.1 jun.1 avg.1 okt.1 dec.1 feb.1 apr.1 jun.1 avg.1 okt.1 dec.1 feb.16 apr.16 0 DJ Stoxx 20 00 380 360 nikkei 30 320 0 280 260 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 23,000 Nikkei 22 21,000 19,000 17,000 dj stoxx 1,000 \ 11,000 9,000 apr.1 jul.1 okt.1 jan.1 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 apr.16 Cena nafte Brent (USD/bbl) 7 70 6 60 0 0 3 2 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 Zlato 1,0 1,20 1,200 \ 1,10 1,0 1,00 apr.1 jul.1 okt.1 jan.16 Vix Indeks Čikaške berze* 28 26 2 22 20 18 16 1 12 Dec-1 Dec-1 Dec-1 Jan-16 Jan-16 Jan-16 Jan-16 Jan-16 Feb-16 Feb-16 Feb-16 Feb-16 Mar-16 Mar-16 Mar-16 Mar-16 Apr-16 Apr-16 * Indeks volatilnosti Čikaške berze opcija (CBOE), često korišćen kao mera tržišnog rizika, poznat kao "indeks straha" od neizvesnosti Kina pušta juan da jača i slabi - Kineska centralna banka snizila je kurs juana prema dolaru za najviši procenat u tri meseca. Ovakav potez usledio je pošto je američka valuta ojačala na temelju boljih podataka o kineskoj spoljnotrgovinskoj razmeni. Narodna banka Kine (PBoC) utvrdila je kurs juana na 6,891 juan za jedan dolar, što je za 0,6 odsto niže u odnosu na jučerašnji kurs i predstavlja najveći jednodnevni pad kineske valute od januara, prema podacima kineskog sistema za trgovinu devizama, prenosi agencija AFP. Vlasti u Pekingu puštaju da juan jača ili slabi samo dva odsto u oba pravca na dnevnom nivou, kako bi sprečile volatilnost kursa i zadržale kontrolu nad valutom. Niža vrednost juana trebalo bi da učini kinesku robu jeftinijom na svetskim tržištima, a ponavljanje rezanja kursa u avgustu prošle godine i opet u januaru ove godine podstiče strahovanja da Peking nastoji da obezvredi nacionalnu valutu kako bi svojim izvoznicima obezbedio konkurentsku prednost. Kineski zvaničnici su u više navrata saopštili da nemaju nameru da to rade. Dolar je ojačao nakon što je Kina juče objavila podatke koji pokazuju da je izvoz u martu porastao više nego što se očekivalo, a najnoviji pokazatelji ukazuju na to da bi usporavanje rasta druge najveće ekonomije sveta moglo da bude ublaženo. (Izvor: B92) Svet oprezan: Zalihe nafte u rastu, cena pada - Cene nafte su povećale gubitke u današnjem trgovanju u Aziji usled rasta američkih komercijalnih zaliha ove sirovine. Trgovci su postali oprezniji uoči kriznog sastanka proizvođača "crnog zlata" u Dohi. Upozorenje Organizacije zemalja izvoznica nafte (OPEK) da je svet i dalje preplavljen naftom, takođe je uticalo na pad tržišnog raspoloženja pred sastanak ključnih proizvođača nafte u prestonici Katara u nedelju, 17. aprila, na kome će se razgovarati o zamrzavanju proizvodnje, prenosi agencija Frans pres. Američka "laka" nafta WTI za majske isporuke pala je 7 centi (1,13 odsto) na 1,29 dolara, a severnomorska sirova nafta "brent" za isporuke u junu je pojeftinila za 8 centi (1,09 odsto) na 3,70 dolara po barelu. Cene nafte su u utorak skočile na najviši nivo u 2016. godini podstaknute vešću da su glavna članica OPEK-a, Saudijska Arabija, i nečlanica "naftnog kartela", Rusija, postigle konsenzus o ograničavanju produkcije, što je podgrejalo nade u postizanje šireg dogovora u Dohi. Američka Uprava za informacije o energetici saopštila je sinoć da su komercijalne zalihe sirove nafte porasle za 6,6 miliona barela, ili za šest puta više nego što su očekivali analitičari. Analitičar kompanije Ernst&Jang za naftu i gas, Sandživ Gupta, kaže da najnoviji pokazatelji o zalihama u guraju cene naniže, jer ukazuju na slabljenje tražnje u toj zemlji koja je vodeći svetskih potrošač ovog energenta. "U međuvremenu, očekivani podaci o privrednom rastu Kine u prvom kvartalu, koji treba da budu objavljeni sutra, i rezultat sastanka u Dohi će davati intonaciju kratkoročnom kretanju cena nafte", izjavio je Gupta za Frans pres. (Izvor: B92) Kontakt Analiza finansijskih tržišta Odeljenje za brokersko-dilerske poslove Olivera Glišić 201-131 Snežana Spasojević 201-3621 Vladimir Gavović 201-1263 Dragomir Milin 201-3622 research@bancaintesa.rs broker@bancaintesa.rs Kastodi Prodaja deviza pravnim licima Vitomir Marić 201-131 Darko Karanović 201-362 Biljana Radosavljević 201-3622 Nikola Ostojić 201-3626 kastodi@bancaintesa.rs Dragan Ignja 201-3627 201-362 trz_sales@bancaintesa.rs Informacije u ovom izveštaju su date u svrhu opšteg informisanja i ne mogu biti zamena za finansijski savet niti se njihovim objavljivanjem stvara bilo kakva obveza za Banca Intesa ad Beograd. Banca Intesa ad Beograd ne prihvata odgovornost za bilo kakvu štetu nastalu upotrebom informacija iz ovog materijala. niti garantuje za njihovu tačnost. Zabranjeno je dalje distribuiranje i umnožavanje ovog materijala ili nekih njegovih delova bez prethodnog pisanog pristanka Banca Intesa ad Beograd.